2014年，P2P行业风生水起，可另一方面却不断出现“跑路”现象。一些资金实力和风控能力较弱的P2P平台，一味以高收益吸引出借人，不加甄别的吸收各类借款项目，逐步暴露出了资金池、刚性兑付、资金断裂等问题。两会期间，有多位资深专家为P2P行业及互联网金融行业监管谏言，除了对于监管细则的讨论，更有多位央行高管发声鼓励互联网金融创新发展。

　　正因为P2P行业饱受瞩目，在整体行业良莠不齐的发展中，人人贷作为P2P行业颇具影响力的平台，也受到牵连。人人贷负责人在近期接受媒体专访时，也对此做出很多回应：

　　做资金池的P2P是伪P2P

　　P2P行业内饱受争议的第一点就是资金池问题，一旦建立资金池就需要承担流动性风险，银行因有银监会严苛的监管，保障资本充足率才可以做资金池，但P2P平台目前还没有这方面资质和能力。监管方面也多次强调，P2P平台不得建立资金池。但是人人贷的U计划(原优选理财计划)购买计划的资金投标后，循环使用，被部分人士看做类资金池模式。对此，在采访中人人贷负责人表示：“U计划只是一个高级投标工具，人人贷目前任何一笔出借，散标、U计划的，不管是以什么方式出借的，最终借贷双方都能看到对应的债权债务关系，出借方会收到电子版的借款协议。所以不存在来源去向的不明晰，也不会出现中间期限错配。”记者调查时发现，在人人贷平台出借后，每一笔资金确实都会有明确的借款协议，资金流向及回收十分清晰。据了解，目前行业内正规P2P平台，都已经做到这一点，资金流向可查，不做资金池。

　　坏账率统计口径不统一

　　目前，P2P行业并没有明确的坏账率统计口径，逾期率的算法由于各家的标的和期限不同，也是差别很大，相互比较没有什么太大意义。陆金所日前公布的坏账率为5%-6%，人人贷年报显示的坏账率仅为0.34%，不由得引发用户怀疑。对此，人人贷负责人表示，“人人贷的重要合作伙伴友信公司也设立了风险备用金，友信向人人贷推荐的用户出现逾期后，友信会进行优先垫付，垫付完成之后在人人贷平台上是不形成坏账的，所以一定程度上冲抵了坏账水平。”据了解，排除友信的因素外，人人贷平台的坏账率在2%-3%的水平，仍处于行业内较低水平。同时，相关人员表示，随着行业发展及监管明细，希望能有第三方评价监督体系的建立，有效的监督、第三方审计和信息披露，可以使P2P平台真正的实现透明化发展。

　　P2P应该去担保化

　　网贷之家数据显示，2014年出现提现困难或倒闭的P2P平台数量多达275家，与上年76家问题平台相比大幅增加。其中很多平台因为刚性兑付，导致资金链断裂而倒闭或跑路。同时，银监会一再提示，P2P平台要去担保化。据了解，人人贷是行业内率先采用风险备用金模式的平台，即设立一个风险共担的机制，将服务费中的大部分放在风险备用金帐户里面。账户由招商银行合作托管，里面的费用都是严格按照相关指令及流程发生动作。如若出现坏账将由风险备用金进行赔付，如果风险备用金赔光，人人贷不承担更多赔付义务。“大家可以根据我们风险备用金的走势，还有我们的核心数据披露，然后自己决定，到底是不是应该继续投资。”人人贷负责人解释说。据招商银行对人人贷风险备用金的托管报告显示，目前风险备用金余额已经超过1亿元，可见人人贷的风险抵御能力已经非常坚实。

　　利率处于合理范围

　　P2P平台的利率一直是理财人和借款人十分关注的，很多P2P平台给出的利率十分诱人。从人人贷网站上看到，目前U计划的利率不超过11%，散标的利率不超过14%，远高于银行利率，用户不由得担心，此利率范围是否符合国家规定？记者经了解发现，央行曾规定，民间个人借贷利率由借贷双方协商确定，但双方协商的利率不得超过中国人民银行公布的金融机构同期、同档次贷款利率(不含浮动)的4倍。超过上述标准的，应界定为高利借贷行为。目前央行一年期贷款基准利率为5.6%，一年以上五年以下贷款基准利率为6%，也就意味着民间个人借贷利率一年期利率不得超过22.4%，1-5年期利率不得超过24%，人人贷的利率目前远低于高利贷这一红线。对比多家P2P平台后发现，人人贷的利率处于行业中等水平。人人贷负责人曾表示，人人贷希望能为更多人提供自由、平等的优质金融服务，而其中最重要的还是要提供优质的金融服务。有效的降低风险，提升资金安全性，良好的用户体验是人人贷不断努力的目标。

　　2014年初，人人贷获得1.3亿美元的A轮融资，到目前还保持着行业内最大单笔融资的记录，获得融资后，人人贷并没有大力发展业务，而是继续稳健的步伐，升级U计划、开发手机APP、升级品牌视觉体系、支持公益事业等一系列举措正印证着人人贷相关负责人所说的，“人人贷拿这笔钱，不是为了被市场逼着走得更快，而是为了能够信心十足地走得更慢、更稳健。”近日，人人贷与民生银行签署了资金托管协议。据了解，未来人人贷用户将在民生银行建立个人账户，从账户资金流到资金结算等环节得到民生银行全方位托管，从而实现人人贷平台与用户资金的隔离，避免用户资金被挪用的风险。此举进一步提升用户账户的安全性和P2P平台运营的透明度，与银行合作也是目前行业内最规范的资金托管模式。

　　去年，网贷行业成交量已超过2500亿元(数据来源：网贷之家)，但从监管、行业现状来看，P2P行业仍处在发展初期，还需要不断完善和提升。日前，银监会已经多次召开闭门会议，讨论监管细则，业内人士也纷纷期待着监管的落地。相信在今年，P2P行业的发展肯定会更加理性和规范，投资人对于P2P平台的认识也将更加深入。